{"id":31920,"date":"2026-09-08T09:57:49","date_gmt":"2026-09-08T08:57:49","guid":{"rendered":"https:\/\/www.bordier.com\/?p=31920"},"modified":"2026-09-08T09:57:53","modified_gmt":"2026-09-08T08:57:53","slug":"chornique-patrimoniale-choisir-sans-renoncer","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/www.bordier.com\/es\/chornique-patrimoniale-choisir-sans-renoncer\/","title":{"rendered":"Chornique Patrimoniale"},"content":{"rendered":"\n

Choisir sans renoncer<\/strong><\/strong><\/h2>\n\n\n\n

Toutes celles et tous ceux qui le peuvent cotisent dans un 3\u00e8me pilier A, n\u2019est-ce pas ?<\/p>\n\n\n\n

Compte bancaire 3A avec libre choix de la strat\u00e9gie d\u2019investissement ou assurance mixte 3A lorsqu\u2019une couverture invalidit\u00e9\/d\u00e9c\u00e8s est n\u00e9cessaire, les montants vers\u00e9s sont d\u00e9ductibles du revenu imposable. Une approche simple et n\u00e9cessaire en vue du financement de la retraite.<\/p>\n\n\n\n

Dans le canton de Vaud, les primes vers\u00e9es dans un contrat d\u2019assurance vie mixte (capitalisation et couverture de risque invalidit\u00e9\/d\u00e9c\u00e8s) 3\u00e8me pilier B ne sont en revanche pas d\u00e9ductibles du revenu imposable.<\/p>\n\n\n\n

Je rencontre r\u00e9guli\u00e8rement des entrepreneurs qui ont mis en place un contrat d\u2019assurance 3\u00e8me pilier B parce qu\u2019ils pr\u00e9f\u00e9raient ne pas investir davantage dans leur 2\u00e8me pilier existant.<\/p>\n\n\n\n

Cette approche interpelle lorsque l\u2019entrepreneur a un taux marginal d\u2019imposition sur le revenu sup\u00e9rieur \u00e0 40 % et qu\u2019il a souscrit un contrat 3\u00e8me pilier B proposant un rendement annuel faible. \u00c0 une \u00e9poque pas si lointaine, les taux d\u2019int\u00e9r\u00eat techniques annuels, valables pendant toute la dur\u00e9e du contrat, \u00e9taient bas : 1 % par exemple il y a une dizaine d\u2019ann\u00e9es.<\/p>\n\n\n\n

Ainsi, certains entrepreneurs vaudois versent parfois jusqu\u2019\u00e0 10’000 francs par an dans un v\u00e9hicule de placement intrins\u00e8quement peu performant, mais \u00e9galement peu efficient d\u2019un point de vue fiscal.<\/p>\n\n\n\n

Pourquoi le chef d\u2019entreprise n\u2019a-t-il pas choisi de verser ce m\u00eame montant chaque ann\u00e9e dans sa pr\u00e9voyance professionnelle sous la forme de rachats ? Trois raisons reviennent fr\u00e9quemment :<\/p>\n\n\n\n

    \n
  • La r\u00e9mun\u00e9ration de l\u2019\u00e9pargne est per\u00e7ue comme faible dans le deuxi\u00e8me pilier ;<\/li>\n\n\n\n
  • L\u2019argent semble peu accessible avant la retraite ;<\/li>\n\n\n\n
  • Une volont\u00e9 de ne pas mettre tout son effort d\u2019\u00e9pargne dans le m\u00eame panier.<\/li>\n<\/ul>\n\n\n\n

    Des raisons suffisantes pour cotiser pendant vingt ou vingt-cinq ans dans un contrat 3\u00e8me pilier B tout en renon\u00e7ant aux avantages fiscaux offerts par le 2\u00e8me pilier ?<\/p>\n\n\n\n

    Aujourd\u2019hui, le dirigeant d\u2019entreprise peut disposer de deux v\u00e9hicules de pr\u00e9voyance professionnelle aupr\u00e8s de prestataires distincts. Dans le second, il d\u00e9termine sa strat\u00e9gie d\u2019investissement et b\u00e9n\u00e9ficie pleinement de sa performance. Il peut acc\u00e9der \u00e0 son avoir sous la forme d\u2019un pr\u00eat pendant sa vie active. Sans compter qu\u2019il b\u00e9n\u00e9ficie d\u2019une couverture des risques invalidit\u00e9\/d\u00e9c\u00e8s souvent moins co\u00fbteuse que celle dont il dispose dans son contrat d\u2019assurance 3\u00e8me pilier B.<\/p>\n\n\n\n

    Et puis, la fiscalit\u00e9 n\u2019est pas un d\u00e9tail. Il peut d\u00e9duire de son revenu imposable les 10’000 francs pr\u00e9cit\u00e9s en r\u00e9alisant des rachats annuels dans ce second v\u00e9hicule du 2\u00e8me pilier. Plusieurs milliers de francs d\u2019\u00e9conomies fiscales peuvent ainsi \u00eatre r\u00e9alis\u00e9s \u00e0 chaque rachat.<\/p>\n\n\n\n

    Il ne faut pas pour autant lib\u00e9rer du paiement des primes, ni racheter, toutes les polices de 3\u00e8me pilier B existantes. Certaines m\u00e9ritent d\u2019\u00eatre conserv\u00e9es jusqu\u2019\u00e0 leur terme.<\/p>\n\n\n\n

    Il est toutefois judicieux d\u2019envisager la souscription d\u2019un 2\u00e8me pilier surobligatoire individualis\u00e9 plut\u00f4t que de s\u2019orienter vers une solution de 3\u00e8me pilier peu efficiente en mati\u00e8re de rendement et de fiscalit\u00e9.<\/p>\n\n\n\n

     <\/p>\n\n\n\n

    \n
    \n
    \"\"\/<\/figure>\n<\/div>\n\n\n\n
    \n

    <\/p>\n<\/div>\n<\/div>\n\n\n\n

    <\/p>\n\n\n\n

    Alexandre Genet
    Planificateur Financier
    chez Bordier & Cie Nyon<\/p>\n\n\n\n

    <\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"

    Choisir sans renoncer Toutes celles et tous ceux qui le peuvent cotisent dans un 3\u00e8me …<\/p>\n","protected":false},"author":30,"featured_media":25378,"comment_status":"closed","ping_status":"closed","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"_acf_changed":false,"_seopress_titles_title":"","_seopress_titles_desc":"","_seopress_robots_index":"","_seopress_robots_follow":"","_seopress_robots_imageindex":"","_seopress_robots_snippet":"","_seopress_robots_primary_cat":"","_seopress_robots_breadcrumbs":"","_seopress_robots_freeze_modified_date":"","_seopress_robots_custom_modified_date":"","_seopress_robots_canonical":"","_seopress_social_fb_title":"","_seopress_social_fb_desc":"","_seopress_social_fb_img":"","_seopress_social_fb_img_attachment_id":0,"_seopress_social_fb_img_width":0,"_seopress_social_fb_img_height":0,"_seopress_social_twitter_title":"","_seopress_social_twitter_desc":"","_seopress_social_twitter_img":"","_seopress_social_twitter_img_attachment_id":0,"_seopress_social_twitter_img_width":0,"_seopress_social_twitter_img_height":0,"_seopress_redirections_value":"","_seopress_redirections_enabled":"","_seopress_redirections_enabled_regex":"","_seopress_redirections_logged_status":"","_seopress_redirections_param":"","_seopress_redirections_type":0,"_seopress_analysis_target_kw":"","_seopress_news_disabled":"","_seopress_video_disabled":"","_seopress_video":[],"_seopress_pro_schemas_manual":[],"_seopress_pro_rich_snippets_disable_all":"","_seopress_pro_rich_snippets_disable":[],"_seopress_pro_schemas":[],"footnotes":""},"categories":[166,119],"tags":[],"news_country":[13],"news_language":[39],"class_list":["post-31920","post","type-post","status-publish","format-standard","has-post-thumbnail","hentry","category-chronique-patrimoniale","category-news","news_country-switzerland","news_language-fr"],"acf":[],"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/www.bordier.com\/es\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/31920","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/www.bordier.com\/es\/wp-json\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/www.bordier.com\/es\/wp-json\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.bordier.com\/es\/wp-json\/wp\/v2\/users\/30"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.bordier.com\/es\/wp-json\/wp\/v2\/comments?post=31920"}],"version-history":[{"count":2,"href":"https:\/\/www.bordier.com\/es\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/31920\/revisions"}],"predecessor-version":[{"id":31953,"href":"https:\/\/www.bordier.com\/es\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/31920\/revisions\/31953"}],"wp:featuredmedia":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/www.bordier.com\/es\/wp-json\/wp\/v2\/media\/25378"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/www.bordier.com\/es\/wp-json\/wp\/v2\/media?parent=31920"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.bordier.com\/es\/wp-json\/wp\/v2\/categories?post=31920"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.bordier.com\/es\/wp-json\/wp\/v2\/tags?post=31920"},{"taxonomy":"news_country","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.bordier.com\/es\/wp-json\/wp\/v2\/news_country?post=31920"},{"taxonomy":"news_language","embeddable":true,"href":"https:\/\/www.bordier.com\/es\/wp-json\/wp\/v2\/news_language?post=31920"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}